当前位置：首页 > 交易平台 > 币安杠杆交易教学、原理及风险

币安杠杆是什么、怎么玩？币安杠杆交易教学、原理及风险

2026-06-30 14:49:16 | 来源： | 作者：佚名
本文将详细介绍币安杠杆交易的各种模式、保证金管理，以及实际操作技巧，帮助投资者精准应对市场波动，最大化投资回报,需要的朋友可以参考下

什么是币安杠杆交易？

币安的杠杆交易类似股市中的融资融券，投资者可以通过抵押部分资产向交易所借入资金进行投资，从而放大投资仓位。

使用币安杠杆交易时，需要提供保证金并支付利息；当亏损超过保证金时，系统将自动清算仓位。与现货交易相比，杠杆交易不仅可以做多，也可以做空，但在保证金不足的情况下会面临爆仓风险，甚至可能导致资金全部亏损。

以下将带领读者进一步了解币安杠杆交易的运作机制。

什么是币安杠杆交易？

币安杠杆倍数怎么算？

杠杆倍率＝投资部位÷ 实际投入金额

举例来说，投资者先在币安杠杆账户内存入 100U，向币安借了 400U，并且将全部的 500U 做多 BTC ，则杠杆倍率就是 5 倍（500/100）。

币安杠杆倍数最高可以设定10 倍。在币安杠杆交易需要在下单前，先设定好最高杠杆倍率，于执行交易时，便可手动调整借入金额。

币安杠杆交易实际范例

举例来说，BTC 价格是$80,000 ，投资者拥有 100 USDT，在 5 倍杠杆下，可借入 400 USDT，总仓位达 500 USDT。

  • 获利计算 ：如果 BTC 上升到$96,000（涨 20%）

（96,000 – 80,000）×（500 / 80,000） = 100 USDT，报酬率为 100%（100/100）

  • 损失计算 ：如果 BTC 下跌到$72,000 （跌 10%）

（72,000 – 80,000）×（500 / 80,000） = -50 USDT，报酬率为-50%（-50/100）

所以币安杠杆交易具有放大损失与获利的效果。

币安杠杆手续费是多少？

币安杠杆手续费主要包含杠杆利息以及交易手续费 。

 交易手续费

由于币安杠杆交易标的是现货，一般用户适用交易手续费率是0.1%

币安杠杆利息

杠杆利息＝借款金额× 借款利率× 借款时数（小时）

利息在借入资金时就开始计算了，会在每小时准点计息 （例如：19:00、20:00 等） ，然后系统会在每个整点计入新的一小时的利息。

举例来说，每小时利率为 0.001%，投资者在 13:50 借款 1,000 USDT

1 小时后的利息为：1,000 * 0.001% * 2 = 0.02 USDT 。

由于未满一小时，也会被记为一小时，因此会被收取两次利息。第一次在13:50 被计入，第二次在14:00 被计入。

各币种当下的借款利率会随市场借贷情形浮动，各币种的币安杠杆借款利率可至币安官网查询。

币安杠杆交易风险：爆仓机制

币安杠杆交易的风险除了会放大损失的倍率之外，还有可能会触发币安杠杆爆仓的机制（强制平仓）。

当币安杠杆风险率低于一定程度时，币安杠杆账户内的保证金资产会被强制卖出，并且所有当前交易部位也会被强制平仓，导致投资者血本无归。

风险率

币安杠杆交易的平仓机制是以风险率（ML）方式在控管。当用户在币安杠杆交易的风险率过低时，币安就会自动执行强制平仓。

币安杠杆风险率＝资产总值/ (总负债+ 未还利息)

从公式我们可以知道，风险率会下跌主要受到几个因素影响：

  • 资产总值下跌

资产总值指的是币安杠杆交易所有仓位以及保证金价值的总和。当杠杆交易的仓位持续亏损，或者抵押品的价格不断下滑，都会造成杠杆交易的风险率下跌。

  • 借出的资产价格飙升

以做空 BTC 为例，用户通过币安杠杆交易借出 BTC 并卖出。若 BTC 于卖出后价格上涨，便会使负债上升，造成风险率下跌。

  • 利息过高

借出币种的利率会随市场当下借贷情况浮动，热门的币种利率便会在短时间内飙升。

所以当收到追加保证金的通知时，投资者就应该补充更多的抵押品或者开始还款，以避免爆仓的可能。

在不同的保证金模式以及杠杆下，触发强制平仓标准的风险率都不同，以下是各种情形下币安杠杆交易触发强平的标准：

保证金模式杠杆倍数强平标准
全仓模式3倍ML < 1.1
5倍ML < 1.1
10倍ML < 1
逐仓模式3倍ML < 1.18
5倍ML < 1.15
10倍ML < 1.05

币安杠杆交易各杠杆强平标准（资料来源： 币安 ）

举例来说，比特币市价假设为 60,000U，投资者的杠杆保证金仓位目前有 1,000U 的保证金，用币安杠杆交易借出 2,000U，并以市价买入（做多） 3,000U 的部位：

  • 当 BTC 币价下跌 10% 至 54,000U：亏损了 300U，ML 为 1.35（2700／2000）
  • 当 BTC 币价下跌 20% 至 48,000U：亏损了 600U，ML 为 1.2（2400／2000）
  • 当 BTC 币价下跌 26.67% 至 43,998U：亏损了 800U，ML 为 1.1（2200／2000），此时便会执行强制平仓，导致保证金爆仓。

由上面的例子可知，使用杠杆交易在亏损时不但风险会被放大，并且还有被清算资产的风险。

爆仓费用

当杠杆仓位触发强制平仓（强平）时，系统会依不同模式收取一定比例的强平手续费 ，作为清算过程的成本补偿。

根据币安官方最新规范，强平分为两种形式：

  • 账户内强平 ：于用户的账户内直接平仓、归还负债与利息。
  • 托管强平 ：当市场流动性不足时，系统会将该仓位移转至「强平统一账户」集中处理，以降低对市场价格的冲击。

无论是哪一种情况，系统都会依模式自动扣取强平手续费 ，比例如下：

杠杆模式强平手续费比例计费基准
全仓经典模式2%被强平资产总额
逐仓模式2%被强平资产总额
全仓专业模式3%被强平资产总额

强平手续费会在强平结束后，直接自账户剩余资产中扣除。若强平后仍有剩余资产，系统会在约3 个工作日内退回该部分余额。

例如：在全仓经典模式下，被强平的资产总额为 400,000 USDT。

系统会收取 2%（即 8,000 USDT）作为强平手续费，扣除后的余额若有剩，将退还至使用者杠杆账户。

爆仓费用并非固定金额，而是按被清算的资产总额比例计算。因此当市场波动剧烈或持仓杠杆较高时，除了本金损失外，还需承担额外的强平费用。

重点提醒：控制风险率与设好止损，是避免额外成本与爆仓的关键。

币安杠杆保证金：全仓 vs 逐仓

使用币安杠杆面临过多损失时，就有可能面临保证金内的资产被清算的风险。所以，要控制好杠杆交易的风险，就需要留意保证金账户运行的机制。

币安杠杆保证金模式分为全仓／逐仓两种，主要差别为使用保证金的方式，以下将分别解释。

全仓杠杆保证金

全仓杠杆保证金模式下，各币种之间的杠杆交易盈亏可以互相抵销，保证金的仓位是共享的。但在面临爆仓时，所有交易对都会被强平，并且失去的是所有保证金资产。

  • 优点 ：保证金内的资金使用效率高，各笔杠杆交易爆仓的机率比较低。
  • 缺点 ：可使用的杠杆倍率低，并且各笔杠杆交易的最大损失是不确定的，因为保证金仓位有可能被亏损比较大的交易给拖垮。

逐仓杠杆保证金

逐仓杠杆保证金模式下，各币种之间的杠杆交易是互相独立的，各种币种之间的盈亏将分开计算。

逐仓杠杆保证金的仓位是各自独立的，并且也只能存入该币种以及 USDT，例如：BTC 交易对只能存入 BTC 及 USDT。所以，当 BTC 爆仓时，只有 BTC 的逐仓保证金部位会被强平，其他币种则不受影响。

  • 优点 ：可使用的杠杆倍率高，并且各币种杠杆交易的最大损失是确定的，单一交易亏损不会影响到其他币种的交易。
  • 缺点 ：保证金的资金效率差，各笔杠杆交易爆仓的机率比较高。

 全仓与逐仓保证金比较

保证金模式全仓杠杆逐仓杠杆
资金效率高低
爆仓可能性低高
保证金可存入币种无限制USDT、该交易对币种
单笔交易最大损失单笔交易最大损失具不确定性，各笔交易盈亏可以互相抵销。最大损失是确定的，风险较可控。

币安杠杆交易教学

 

Step 1：开通币安杠杆交易账户

如果是初次使用币安(官方注册 官方下载)杠杆交易的用户，进入杠杆交易的页面后，需要先观看教学影片并完成测验，才能开始使用币安杠杆交易的功能。

Step 1：开通币安杠杆交易账户

Step 2：转账到币安杠杆账户里

将交易所内其他账户内的资产转入币安杠杆账户，即完成杠杆账户内存入保证金的动作。

Step 2：转账到币安杠杆账户里

Step 3：进入币安杠杆交易页面

【交易】→【杠杆】→选择交易对→设定保证金模式、杠杆倍率。

Step 3：进入币安杠杆交易页面

要注意杠杆倍率的设定将影响能借出资金的上限。

Step 4：币安杠杆借还款设定

在币安杠杆交易的页面下，可以自由借款，借款上限会依杠杆倍率有所不同。

以 3 倍杠杆为例，抵押品价值 1,000U，则最多可以借出 2,000U 等值的加密货币在市场上进行交易。

币安杠杆交易借还款模式，又可以分为手动与自动。

  • 手动借还款

在币安杠杆的手动模式下，需要先进行借款，才能在市场上交易。从借出当下便开始计息。还款的手动模式于交易完成后，并不会立刻抵消借出的债务，需再手动还款。

Step 4：币安杠杆借还款设定

  • 自动借还款

开启币安杠杆的自动借款模式后，无须再手动借还款，可直接在市场交易。

项目说明
自动借款于交易时自动借出款项。做多于成交后开始计息；做空于挂单当下便开始计息。
自动还款
平仓交易部位的同时，自动抵消借出的债务，不需要再手动还款。

 币安杠杆还款模式说明

Step 4：币安杠杆借还款设定_图2

此外，在币安杠杆的自动借款、自动还款是分开的设定，可以依照个人需求分别开启。建议新手直接开启自动还款、自动借款。

Step 5：下单– 选择订单类型

下单方式说明
限价单依照特定价格或更好的价格下单，要注意，限价单不保证一定成交。 以买入为例，限价的目标价设定为$61,000。◆市价在$61,000 以上：不会成交◆市价为$61,000 ：以$61,000 限价成交 ◆市价低于$61,000 ：以市价成交
市价单依照当下市场价格成交。
止盈止损当币价经过【触发价】时，才会触发这张订单，并且以【委托价】限价挂单。例如：目前市价61,000，当价格经过60,500 时，以60,000 下单。
追踪止损追踪止损就是在币价反转后，进行买入或卖出的限价挂单。以买入为例，用户会先设定委托价，这个委托价会是这笔订单可能成交的最高价格。如果币价持续下探，委托价会随着设定的比率同步往下移动，直到价格反转向上触发到订单为止。
OCO包含一张限价单及一张止损止损订单，当其中一笔订单成功时，另一笔就会自动取消。

币安杠杆下单模式说明

Step 6：币安杠杆平仓

点击【全部平仓】→选择平仓后要转换的币种→【确认】即完成币安杠杆平仓

Step 6：币安杠杆平仓

如何用币安杠杆做空？

在币安杠杆交易中，做空是通过借入目标币种（如 BTC）进行卖出操作，并在价格下跌后以更低价格回购来获利的一种策略。

其实步骤上和以上的教学步骤相同，差别在于做空的话则是借入想做空的该币种并卖出 ，在价格下跌后用更低的钱回购目标货币后，赚取之间的 USDT 差价。

要注意的是， 做空即便还没成交，做空在挂单当下就会开始计收杠杆利息 ，而做多是在成交后才会开始计息。

【范例】假设 BTC 当前价格为$100,000，预期其价格将下跌至$85,000：

  • 借入 1 BTC，并以市价$100,000 卖出，获得$100,000 USDT。
  • 当价格跌至$85,000 时，使用$85,000 USDT 回购 1 BTC。
  • 偿还借贷后，剩余$15,000 USDT 为净利（未扣除利息与手续费）。

结语

杠杆交易是一把双刃剑，在放大收益的同时也加剧了损失的风险。在进行杠杆交易时，投资者应该充分理解市场规则和操作步骤，严格管理保证金，并设定合理的止盈止损策略。

以上就是币安杠杆是什么、怎么用？币安杠杆交易教学、原理及风险的详细内容，更多关于币安杠杆交易教学、原理及风险的资料请关注脚本之家其它相关文章！

免责声明：本文只为提供市场讯息，所有内容及观点仅供参考，不构成投资建议，不代表本站观点和立场。投资者应自行决策与交易，对投资者交易形成的直接或间接损失，作者及本站将不承担任何责任。！
Tag：币安   杠杆   交易教学  

你可能感兴趣的文章

币圈快讯

  • 中期选举在即加密行业政治投入已逾2亿美元

    2026-11-01 09:22
    11月1日，加密行业团体已向2026年美国中期选举投入逾2亿美元，为美国历史上最大规模的单议题超级政治行动委员会资金浪潮。另据监督机构PublicCitizen口径，加密团体本周期联邦企业政治支出已超过在线博彩与数据中心团体；据路透社统计，行业已在100多场竞选中支出约1.76亿美元，其中Fairshake及其关联机构占1.508亿美元（截至10月20日），主要出资方包括Coinbase、Ripple与a16z。行业意在推动CLARITY法案等议程，该法案9月在参议院程序性投票受挫，11月3日为选举日。

  • 特朗普：若币安被盗案系朝鲜所为美方将与朝方沟通

    2026-11-01 09:20
    11月1日，据白宫快速响应团队发布的现场视频，美国总统特朗普在回答有关币安被盗案的提问时表示：“我们正在了解情况。我们不知道是不是朝鲜所为，但如果是，我们会和朝鲜谈这件事。”

  • Genius推出收入驱动的回购与销毁机制

    2026-11-01 08:59
    11月1日，链上交易终端Genius宣布扩展$GENIUS在生态中的作用，推出收入驱动的回购与销毁机制，并为持有者带来新权益。核心变化主要有三，一是GeniusApp产生的部分收入将用于从市场回购$GENIUS并永久销毁，直接关联产品活跃度与代币供应。二是持有$GENIUS未来可在GeniusApp及其他应用中享受手续费优惠。三是持有至少1,000$GENIUS可获得认证，在App内显示为顶级Genius，并可能参与未来空投及其他应用内福利。

  • SOON：因出现异常提现活动已暂停svmBNB与主网跨链桥服务

    2026-11-01 08:36
    11月1日，SOON发文表示，SOON基金会已暂停svmBNB与SOON主网跨链桥服务。官方称，10月31日19:00左右，svmBNB与SOON主网的跨链桥出现了异常提现活动。SOON基金会于22:00发现该异常活动，并立即关闭了跨链桥服务。目前，基金会已控制住跨链桥，并正在进行深入调查。在调查期间，跨链桥将持续保持暂停状态，后续进展将另行公布。

  • 以太坊重组致THORChain暂停意外延缓币安被盗资金洗钱

    2026-11-01 08:34
    11月1日，据TokenPost报道，区块链分析公司Chainalysis表示，美东时间10月31日上午，以太坊发生链重组，导致跨链协议THORChain向一名存入10枚ETH的用户错误发放双倍退款，并触发紧急暂停。此次暂停使THORChain大部分跨链桥的兑换功能对所有用户关闭，其中包括朝鲜洗钱者，意外延缓了大量币安被盗资金的洗钱进程。另据TheDefiant报道，THORChain状态接口显示，其所列13条链中有12条的交易仍处于暂停状态，多数链的出站签名仍保持开启。
    • 查看更多

最新资讯

更多

区块链百科